万能账户是近几年各大保险公司销售的重头戏，同时也是销售误导的重灾区。到底什么是万能账户？销售人员又是怎么误导的？往下看。

什么是万能账户

万能账户是我们在保险公司开立的一个活期账户，我们可以往账户里存钱，获得一定的利息，也可以把存进账户里的钱，取出来用。

在保险行业，大家喜欢把万能账户叫做【余额宝PLUS】。因为万能账户的最低利率都比余额宝高。

大部分万能账户不能单独购买，通常是买一份年金险或者增额终身寿险，赠送一个万能账户。

万能账户的三个利率

文章开头我就说了，很多人被万能账户的演示收益吸引。所以，要看懂万能账户，得先搞清楚结算利率、演示利率和保底利率三者的关系。

①结算利率：当下存钱，可获得的实际收益率。结算利率是浮动的、没有写入合同的。保险公司每月在官网公布结算利率。

举例说明：投保时，万能账户结算利率4.9%，投保后6个月结算利率4.3%，那么，第6个月万能账户里的钱按4.3%计息。

②演示利率：做计划书时，用到的收益率。演示利率是保险公司假定的，用来向客户展示万能账户的大致收益。

通常，演示利率分为高、中、低三档，目的是让客户了解，在不同假定利率下，可以获得的收益水平。

万能账户引起的销售误导，源于销售人员用中、高档利率演示造成。他们的逻辑是，过去几年万能账户的结算利率一直处在高档演示利率的水平，公司运营稳健，所以，未来的结算利率依然能保持高档演示利率。

远的不说，近五年，银行存款和国债利率持续下调，利率下行是必然趋势。大家自己判断一下，5%、4.5%的演示利率能维持几十年不降低吗？

③保底利率：利率最差时，保底能拿到的收益率。保底利率是固定的、写入合同的，不受政策、未来利率、保险公司经营状况的影响。

举例说明：投保时，万能账户结算利率4.9%，合同保底利率3%。投保3年后的某个月，结算利率2%，那么，当月万能账户里的钱按保底利率3%计息。

小结：挑选万能账户时，重点关注结算利率和保底利率，演示利率仅供参考。

①初始费用：进入万能账户的钱，保险公司会收取一定比例的手续费，这个手续费就叫初始费用。不同产品，初始费用不同。

万能账户里的钱有三大来源：

不管钱是以哪种方式进入万能账户，保险公司都会扣除初始费用后再复利生息。

举例说明：存10万进万能账户，初始费用1%，实际进入万能账户生息的钱是9.9万。

②持续奖金：如果万能账户一直有效，保险公司会按一定的比例，以返还初始费用的形式发放奖金。

提醒注意的是，初始费用的返还分两种情况：

③退保费用：从万能账户里取钱出来，保险公司会收取一定比例的手续费，这个手续费就叫退保费用。不管是取一部分钱出来（也叫减保），还是全部取出来，都要收取退保费用。

市面上的万能账户，都是收取前5年的退保费用。不同的产品，退保费用不同。

④风险保险费：万能账户有一定的身故杠杆，因此，保险公司对进入万能账户里的钱，收取一定比例的风险费用。风险保费险每年收取，费率逐年增加。

以某款万能账户为例，假设存入100万，年度风险保险费：

30岁男性336元，30岁女性144元；60岁男性2564元，60岁女性1236元。

年轻时风险保险费很低，几乎可以忽略。风险保险费的计算相对繁琐，金额较低，这里不再赘述。

小结：挑选万能账户时，重点关注初始费用和退保费用的比例，以及是否只返还年金转入的初始费用。

这是目前市场上比较有竞争力的万能账户，大家挑选时可拿来做参考。当然，不必为了配一个不错的万能账户，而去买一份表现一般的主险。这也是很多人真正看懂自己的合同后，后悔的地方。

优秀的万能账户，满一年后动用里面的钱，基本不会亏损。这意味着万能账户很灵活，灵活是把双刃剑，太灵活的钱，往往存不住。

还有一点，受利率下行的趋势影响，保险公司得考虑未来的兑付压力。所以，万能账户追加无上限，都是暂时的，没有写入合同。

如果指望通过万能账户长期存钱，锁定利率，除非在几年内把计划要存的钱全部存进去，否则几乎是办不到的，因为指不定哪天就不让追加了。用主险存钱就不一样了，我们可以通过拉长缴费年限，锁定这笔钱的终身利率。

所以，如果想做强制储蓄，尤其是做中长期资金规划，用主险存钱合适。主险里的钱，灵活性不如万能账户，这样更利于强制存下一笔钱。如果手上有一笔闲钱，2~5年可能会动用，希望资金安全增值，放万能账户合适。